실전 주식 투자 - 트레이딩 시 가장 중요하게 생각하는 요소 | The most important factors in stock trading

트레이딩 시 가장 중요하게 생각하는 요소 주식 트레이딩 시 가장 중요하게 생각하는 요소에 대해서 얘기해 보고자 합니다. 개인적인 의견을 요약한 것이니, 투자에 참고하시기 바랍니다. A. 주식, 현금 비중 기업 개요, 재무제표, 공시, 차트 등의 기본적 사항을 점검하고, 종목을 선택 후에는 이제 트레이딩을 어떻게 할 것인가가 가장 중요한 문제 가 됩니다. 분할 매수를 할 것인가, 한 번에 일괄 매수를 할 것인가, 분할 매수를 한다면 한 번에 어느 정도 수량을 얼마의 기간에 걸쳐서 할 것인가, 여러가지 고민을 하게 됩니다. 정작 개인에게 중요한 것은 트레이딩을 어떻게 할 것인가 인데, 이것을 얘기해 주는 곳은 없습니다. 수년간의 개인적인 주식 투자 경험에 비추어 말씀을 드리자면, 개인 투자자가 가장 중요하게 생각해야 할 것은 보유한 현금에 대한 주식 비중 입니다. 아무리 좋은 종목을 잘 골라도 비중이 많이 채워진 상태에서 시장의 변동성으로 인해 하락을 맞게 된다면, 개인들은 버티기가 힘듭니다. 항상 현금 보유 비중를 넉넉하게 가지고 있어야 합니다. 개인적인 성향에 따라 현금 보유 비중은 차이 가 있겠지만, 저의 경우는 평소 주식 비중을 25~35% 내외 로 가져가고, 현금 보유 비중은 65~75% 를 가져갑니다. 주식 보유 비중을 25~35% 채우는데도, 파동과 거래대금을 보면서, 수 일에 걸쳐서 잘게 쪼개서 채웁니다. 20%를 채우지 않는 종목도 많습니다. 특히, 우리나라 주식 시장 은 아시다시피 다른 나라에 비해 변동성이 매우 큽니다.  수시로 찾아오는 급락에 넉넉한 현금 보유는 현재 보유한 주식의 비중을 채우거나, 신규 종목을 편입하는데 큰 힘이 됩니다. 평소 주식 비중 25~35%가 적다고 생각하실 수 있겠지만, 비중이 적을수록, 상승시 성급한 매도에 대한 생각에서 벗어날 수 있어서, 오히려 수익률을 극대화 할 수 있는 여지가 있습니다.  비중은 적게, 자금 회전은 빠르게, 수익률은 경우에 따라 높게 한다는 생각 을 가지게 된다면, 훨씬 ...

2차 전지 관련주 재무 및 주식 시세 - 에코프로비엠 | Secondary Battery Related Stock Finance and Stock Market Price, Stock Price Outlook and Response - ECOPROBM

종목 : 에코프로비엠


주식 종목 선정에 도움을 드리고자, 2차 전지 테마주에 속해 있는 종목의 재무 분석과 주식 시세를 포스팅 하게 되었습니다.
종목에 대한 개인적인 의견을 간단히 요약한 것이니, 각자 판단하셔서, 투자에 참고하시기 바랍니다.

[에코프로비엠]

  • 개요

에코프로비엠은 코스닥 시장에 속한 기업으로, 2차 전지 관련주의 대표적인 기업으로, 2013년 하이니켈계 양극소재 중심으로 사업을 재편한 이후, NCA 분야에서 점유율을 꾸준히 높여 가고 있습니다.

Non-IT용 NCA 양극재와 EV용 하이니켈계 양극재 판매 시장에서 세계 시장 점유율을 지속적으로 확대해 나가고 있습니다.

1. 기업규모 : 코스닥 대형주

2. 시가총액 : 약 17조 7000억원 (코스닥 1위) (2024년 7월 현재 기준)

3. 매출액 : 6조 9009억원 (2023년간 기준)

4. 영업이익 : 1560억원 (2023년간 기준)

5. 당기순이익 : 547억원 (2023년간 기준)

6. 부채비율 : 164% (2024년 1분기 기준)

  • 재무적 분석

1. 매출액 및 이익 추세

당사는 2019년부터 2022년까지 매출액은 3개년 평균 106%, 영업이익은 117%, 당기순이익은 99% 매년 성장했습니다.

3개 수익 지표 모두 엄청난 성장률을 기록했습니다.

2023년에는 매출액은 전년 대비 29% 성장하였으나, 영업이익은 전년대비 59%, 당기순이익은 80% 각각 감소하였습니다.

2026년까지 3개년 계획을 살펴보면, 2024년에는 2023년 대비 매출액, 영업이익, 당기순이익이 모두 감소할 것으로 예상하고 있습니다.

하지만, 각국의 환경 규제 강화와 전기차 시장의 성장에 따라, 2025년과 2026년에 폭발적으로 성장할 것으로 예상하고 있습니다.

2023년 실적을 기준으로, 2026년까지 연평균 매출액 성장률은 19%, 영업이익은 62%, 당기순이익은 무려 101% 매년 성장할 것으로 예상하고 있습니다.

지난 몇 년처럼 다시 성장할 수 있을지 지켜봐야 하겠습니다.

2. 재무상태 및 현금흐름, 공시

2024년 1분기 현재, 부채비율은 164% 입니다.

영업활동 현금흐름은 2021년, 2022년 모두 매출채권, 재고자산, 그 밖의 영업자산 등 운전자금 증가의 영향으로 적자를 기록했습니다.

하지만, 향후 2026년까지 영업활동 현금흐름은 2023년 대비, 매년 193% 평균 성장할 것으로 예상하고 있습니다.

투자활동 현금흐름은 꾸준히 증가하여 왔고, 2026년까지 영업이익 규모를 훨씬 뛰어 넘는 대규모 투자가 이루어질 것으로 예상하고 있습니다.

대규모 투자가 이어지는 만큼, 차입금의 규모는 증가할 것으로 예상합니다. 

이에 따라, 2026년말 부채비율은 253%로 2024년 1분기 부채비율보다 증가할 것으로 예상하고 있습니다.

공시는 기존 발행한 전환사채의 전환가액 조정 등의 이슈가 있습니다.

  • 기술적 분석

에코프로비엠-주가-차트

1. 과거 주가 흐름

주가는 2023년 1월말 상승을 시작으로, 상승, 조정, 재상승의 우상향 파동을 그리며, 약 6개월간 급격히 상승했습니다.

2023년 1월 시작 시점에 약 100,000원 정도이던 주가는 2023년 7월 26일 고점(주가 584,000원)을 찍고, 지금은 하락 조정 중에 있습니다.

2024년 7월 현재, 시가총액 대비 거래대금도 많이 줄어든 상태에서 횡보 중에 있습니다.

2. 현재 주가 흐름 및 위치

2024년 7월 현재, 주가는 모든 장기 이동평균선이 역배열인 상태에서 주가의 등락폭은 작습니다.

하지만, 2차 전지에 대한 시장의 기대가 다시 돌아오는 시점이 되면, 가장 먼저 시세를 이끌어갈 종목이기도 합니다.

큰 폭으로 고점을 낮추면서 하락하던 추세에서 하락 폭이 조금은 줄어든 모습입니다.

시가총액이 큰 종목의 특성상, 주가 파동의 사이클이 깁니다.

  • 주가 대응 및 결론

지금은 하락을 멈추었다고 볼 수는 없습니다.

박스권 하단을 잡고 단기 매매를 하기에는 지지선을 잡기가 애매하고, 사이클이 긴 종목입니다.

긴 시간을 두고 하루에 조금씩 받아가는 매매를 해야 할 것으로 봅니다.

하락이 계속된다면 매수를 쉬고, 횡보하는 시점에 받아가는 중장기 투자를 해야 할 것으로 봅니다. 

우상향 파동이 시작되면, 수개월의 상승 파동이 이어집니다.

하지만, 현재 시점 주가의 흐름은 빠른 매매를 선호하는 개인이 매매하기에는 지루한 종목이 될 수 있습니다.

파동의 사이클이 길고 느린 점은 감안하고 매매해야 할 것으로 봅니다.

- 감사합니다. (2024.07.23)
위치: Seoul, South Korea